把“-36億元的凈資產(chǎn)”強(qiáng)行“轉(zhuǎn)正”三個(gè)月后，老牌殼公司*ST富控仍然沒有逃脫被暫停上市的命運(yùn)。
11月24日晚間，*ST富控發(fā)布公告稱，由于公司連續(xù)兩年凈資產(chǎn)為負(fù)值，觸及關(guān)于暫停上市的標(biāo)準(zhǔn)。公司股票將于11月25日起連續(xù)停牌。
事實(shí)上，*ST富控還面臨著面值退市。
而截至11月24日收盤，*ST富控報(bào)收0.82元/股，總市值僅為4.49億元，已連續(xù)13個(gè)交易日收盤價(jià)格均低于股票面值，面臨著面值退市的巨大壓力。以當(dāng)前股價(jià)計(jì)算，*ST富控需要在未來復(fù)牌后7個(gè)交易日內(nèi)上漲22%，才能避免退市。
與2015年歷史高點(diǎn)相比，*ST富控最新股價(jià)與市值縮水幅度高達(dá)98%。截至今年三季度末，*ST富控仍有股東32528戶。
ST富控將被暫停上市
今起持續(xù)停牌
11月24日晚間，*ST富控發(fā)布多份公告。
*ST富控發(fā)布公告稱，由于2018年、2019年連續(xù)兩年凈資產(chǎn)為負(fù)值，公司觸及《上海證券交易所股票上市規(guī)則》第14.1.1條第二項(xiàng)關(guān)于暫停上市的規(guī)定。
公司股票將自《2019年年度報(bào)告》(更正版)披露之日(即2020年11月25日)起停牌，上交所將在公司股票停牌后的十五個(gè)交易日內(nèi)做出是否暫停公司股票上市的決定。
同時(shí)，*ST富控發(fā)布了改正后的2019年年度報(bào)告以及審計(jì)報(bào)告，明確 2019年度合并口徑歸屬于公司所有者的凈利潤(rùn)為12.53億元，歸屬于上市公司股東的凈資產(chǎn)-23.09億元。而歷史財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)顯示，*ST富控2018年經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)為-35.38億元。
*ST富控還發(fā)布了更正后的2020年半年度報(bào)告。2020年1-6月，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入2.37億元，實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn) -19.74億元;其中，實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)為-1.93億元。
對(duì)比來看，此前發(fā)布的半年報(bào)顯示，2020年1-6月，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入23.66億元，實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)-1.58億元;其中，實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)為36.59億元。
同期披露的，還有一份上交所下發(fā)的關(guān)于*ST富控股票暫停上市有關(guān)事項(xiàng)的監(jiān)管工作函的監(jiān)管工作函。
《監(jiān)管工作函》中，上交所*ST富控提出工作要求，要求*ST富控及全體董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員應(yīng)當(dāng)高度重視本次責(zé)令改正所涉事項(xiàng)，徹查有關(guān)責(zé)任人，杜絕違法違規(guī)惡意規(guī)避退市行為。
公開資料顯示，*ST富控主要業(yè)務(wù)是網(wǎng)絡(luò)游戲產(chǎn)品的研發(fā)和運(yùn)營(yíng)，主要包括交互式休閑娛樂游戲軟件的開發(fā)及游戲產(chǎn)品的運(yùn)營(yíng)，曾用名“上海中技投資控股股份有限公司”，實(shí)控人為“中技系”掌門顏靜剛。
*ST富控于1993年就在上交所上市，曾名為海鳥電子、海鳥發(fā)展、ST澄海。2008年至2010年，*ST富控的前身ST澄海因連續(xù)三年虧損被暫停上市過1次。
2013年底，“中技系”掌門人顏靜剛通過中技樁業(yè)借殼ST澄海，成為上市公司控股股東，隨后將其更名為中技控股，之后又更名為富控互動(dòng)，通過不斷并購(gòu)后將公司主營(yíng)業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)為游戲開發(fā)及應(yīng)用。
由于2018年度期末凈資產(chǎn)為負(fù)值，公司股票已于2019年4月27日被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示的特別處理。
把“-36億元的凈資產(chǎn)”強(qiáng)行“轉(zhuǎn)正”
*ST富控遭上交所頂格處分
在此番發(fā)布更正版2019年年報(bào)數(shù)據(jù)及宣布前，*ST富控調(diào)節(jié)利潤(rùn)保殼已遭到監(jiān)管“識(shí)破”，并且提前鎖定暫停上市。
11月18日晚間，上交所發(fā)布《處分決定》載明，*ST富控通過明顯違反會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的手段編制年報(bào)，意圖規(guī)避退市的財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露嚴(yán)重違規(guī)，業(yè)績(jī)預(yù)告、年度經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)及年度報(bào)告等公告中有關(guān)2019年凈資產(chǎn)、凈利潤(rùn)等重要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)多次前后披露不一致，且涉及金額巨大，凈利潤(rùn)和凈資產(chǎn)差異達(dá)到44億元，極大影響了投資者合理預(yù)期以及對(duì)公司股票是否被暫停上市的判斷，必須予以嚴(yán)肅懲戒。
因此，上交所決定，對(duì)*ST富控予以公開譴責(zé)，對(duì)時(shí)任董事長(zhǎng)、總經(jīng)理兩人予以公開譴責(zé)并公開認(rèn)定終身的頂格處分，并根據(jù)時(shí)任董監(jiān)高的職責(zé)范圍及履職情況，對(duì)其他10名責(zé)任人分別予以公開認(rèn)定、公開譴責(zé)、通報(bào)批評(píng)的處理。
根據(jù)《處分決定》，*ST富控業(yè)績(jī)預(yù)告、年度經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)等公告中有關(guān)2019年凈資產(chǎn)、凈利潤(rùn)等重要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)多次前后披露不一致。
早在今年1月23日，*ST富控披露2019年年度業(yè)績(jī)預(yù)虧公告，預(yù)計(jì)2019年度實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)-8.68億元，同比減少84.24%。
4月30日，*ST富控披露2019年主要經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，2019年末歸屬于上市公司股東的凈資產(chǎn)為-36.74億元，歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為-1.41億元。
然而，8月24日，正式出爐的*ST富控2019年年度報(bào)告顯示，2019年度歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為43.13億元，歸屬于上市公司股東的凈資產(chǎn)為7.51億元，業(yè)績(jī)更正主要系沖回預(yù)計(jì)負(fù)債、應(yīng)計(jì)利息等所致。
從-36.74億元到7.51億元，*ST富控凈資產(chǎn)增厚44.25億元。而在2018年，*ST富控歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)虧損55.09億元，凈資產(chǎn)為-35.39億元。
這意味著，為保殼，*ST富控強(qiáng)行調(diào)節(jié)了公司2019年的凈利潤(rùn)和凈資產(chǎn)。
實(shí)際上，當(dāng)時(shí)它的伎倆就已被監(jiān)管層識(shí)破。
8月24日晚間，與2019年年度報(bào)告同期披露的，還有一份上交所下發(fā)的關(guān)于*ST富控2019年度報(bào)告違反會(huì)計(jì)準(zhǔn)則有關(guān)事項(xiàng)的監(jiān)管工作函。
上交所在監(jiān)管工作函中指出，對(duì)*ST富控涉嫌違反會(huì)計(jì)準(zhǔn)則、在2019年度報(bào)告中涉嫌披露虛假財(cái)務(wù)信息事項(xiàng)，將提請(qǐng)有權(quán)部門調(diào)查處理。如有權(quán)部門要求*ST富控在規(guī)定期限內(nèi)改正但公司未予改正的，將觸及股票上市規(guī)則14.1.1條有關(guān)規(guī)定，股票將被暫停上市。
*ST富控面臨面值退市
只剩7天自救需4個(gè)漲停
股票持續(xù)停牌，即將暫停上市的同時(shí)，*ST富控還面臨退市風(fēng)險(xiǎn)。
11月24日晚間，*ST富控發(fā)布關(guān)于公司股票可能被終止上市的第四次風(fēng)險(xiǎn)提示性公告。截至11月24日收盤，*ST富控已連續(xù)13個(gè)交易日(2020年11月6日-11月24日)收盤價(jià)格均低于股票面值即1元，面臨著面值退市的巨大壓力。
以當(dāng)前股價(jià)計(jì)算，*ST富控需要在未來7個(gè)交易日內(nèi)上漲22%，才能避免退市，這意味著，在這7天中需要有4個(gè)左右漲停。以當(dāng)前公司的種種狀況而言，難度可想而知。
如果公司股票連續(xù) 20 個(gè)交易日(不包含公司股票停牌日)的每日股票收盤價(jià)均低于股票面值，上海證券交易所有權(quán)終止公司股票上市。
根據(jù)相關(guān)規(guī)定，出現(xiàn)上述情形的，公司股票及其衍生品種自情形出現(xiàn)的下一交易日起開始停牌，上海證券交易所在停牌起始日后的 15 個(gè)交易日內(nèi)，作出是否終止公司股票上市的決定。
*ST富控賬上現(xiàn)金174萬(wàn)
負(fù)債數(shù)十億
目前，*ST富控的資金和負(fù)債情況都不容樂觀。
2014年8月，主營(yíng)業(yè)務(wù)還是預(yù)制混凝土樁類產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售得中技控股披露定增預(yù)案，擬融資86.72億元，其中60.21億元用于收購(gòu)DianDian Interactive Holding以及互聯(lián)網(wǎng)游戲公司點(diǎn)點(diǎn)互動(dòng)100%股權(quán);15億元用于收購(gòu)影視公司儒意影業(yè)。
當(dāng)時(shí)中技控股總資產(chǎn)為65.39億元，歸母凈資產(chǎn)22.4億元，不過這項(xiàng)定增以失敗告終。
2016年，通過收購(gòu)游戲資產(chǎn)等，中技控股的主營(yíng)業(yè)務(wù)從預(yù)制混凝土樁業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)向游戲研發(fā)和運(yùn)營(yíng)。2017年3月，公司名稱從中技控股變更為“富控互動(dòng)”。
2016年、2017年富控互動(dòng)非凈利潤(rùn)分別為-0.34億元、-0.26億元。2018年，*ST富控表示，因?qū)蛴薪杩钜约皩?duì)中技樁業(yè)及其子公司提供擔(dān)保相關(guān)事項(xiàng)，根據(jù)謹(jǐn)慎性原則計(jì)提預(yù)計(jì)負(fù)債36.69億元。正是在這一年，公司凈利潤(rùn)虧損飆升至55.09億元，期末凈資產(chǎn)也轉(zhuǎn)為負(fù)值。
財(cái)報(bào)顯示，截至今年三季度末，*ST富控貨幣資金僅有174萬(wàn)元，而負(fù)債合計(jì)18.92億元。
而作為*ST富控實(shí)控人，“中技系”掌門顏靜已被證監(jiān)會(huì)采取終身證券市場(chǎng)禁入措施。10月21日晚間，“中技系”旗下另一上市公司宏達(dá)礦業(yè)發(fā)布公告稱，當(dāng)日收到的證監(jiān)會(huì)《行政處罰及市場(chǎng)禁入事先告知書》，公司涉嫌信息披露違法違規(guī)一案已調(diào)查完畢。
證監(jiān)會(huì)指出，顏靜剛作為實(shí)際控制人，組織、策劃、領(lǐng)導(dǎo)并實(shí)施了宏達(dá)礦業(yè)全部涉案違法事項(xiàng)。
證監(jiān)會(huì)擬決定，對(duì)宏達(dá)礦業(yè)責(zé)令改正，給予警告，并處以60萬(wàn)元罰款;對(duì)顏靜剛給予警告，并處以60萬(wàn)元罰款，同時(shí)對(duì)其采取終身證券市場(chǎng)禁入措施。
不過目前顏靜剛?cè)允枪緦?shí)際控制人。天眼查數(shù)據(jù)顯示，其掌握公司約20%股權(quán)。
股價(jià)已暴跌98%
2015年期間，憑借著網(wǎng)游和互聯(lián)網(wǎng)的炒作，公司股價(jià)于當(dāng)年6月5日創(chuàng)下38.84元的歷史高點(diǎn)，最高市值達(dá)到200億元以上，如今已不足5億元，最新股價(jià)與市值較歷史高點(diǎn)回撤幅度達(dá)97.89%。
Wind數(shù)據(jù)顯示，截至今年三季度末，*ST富控仍有股東32528戶。
2019年以來，A股退市股持續(xù)擴(kuò)容。統(tǒng)計(jì)顯示，2020年以來，共有16家上市公司被強(qiáng)制退市，另外有13家公司通過并購(gòu)重組渠道退市，年內(nèi)退市公司合計(jì)達(dá)29家。
同時(shí)，還有多只個(gè)股面臨退市風(fēng)險(xiǎn)。
其中，有超過80家上市公司在2018年和2019年度連續(xù)兩年虧損，同時(shí)今年前三季度仍然處于虧損狀態(tài)。此外，A股股價(jià)低于3元的股票超過200只，股價(jià)不足2元的股票則有近百只。